bullen und bären im Dailytalk bei TBB 2006

[OMI]

DAX - Tagesausblick für Dienstag, 31.Oktober 2006
10:44 31.10.06


DAX: 6.258,19 Punkte - Aktueller 60min Chart (1 Kerze = 60min)

Intraday Widerstände: 6.266/70 + 6.300/6.305 + 6.337/50
Intraday Unterstützungen: 6.242/48 + 6.205/10 + 6.162/64

Rückblick: Am gestrigen Handelstag sollte der DAX schwach in den Tag starten, bis 6.208/11 fallen, um dann eine mehrstündige Gegenbewegung bis in den Bereich 6.248 einzuleiten. Das Tief lag bei 6.205, der Anstieg führte den DAX anschließend sogar über 6.248 zurück bis zum Gap der Eröffnung bei 6.263. Quelle: http://www.godmode-trader.de

Charttechnischer Ausblick: Der DAX wird heute weitgehend neutral in den Handel starten. Zu erwarten ist, dass der Index im Bereich des kurzfristigen oberen Keylevels 6.266/70 stagniert, um dann im Tagesverlauf nochmals eine moderate Abwärtswelle bis 6.205 auszubilden. Ob ein 2. Ziel bei 6.162/64 erreicht werden kann ist bisher fraglich. Ein vorzeitiger Anstieg über 6.266/70 ebnet den Weg für eine direkte Rallye bis zu Zielen bei 6.305 und 6.350.

Quelle: boersego

[simplify]

wie ich sehe, läuft der DAX ja seitwärts die 6300 waren wohl doch ein schluck zu schnell

[Benjamin]

[OMI]

Und beachte aktuelle Analyse von jonathan!

[Benjamin]

Der Jonathan hat eine sehr bullische Langfristprognose gewagt mit seinen 8000 im DAX. Ich bin da eher vorsichtiger geworden....
(Quelle: http://www.traderboersenboard.de/sho...093#post263093 )
Seine Einschätzung, in 1-2 Wochen im DAX bis etwa 6350 Punkte zu steigen, stimmt in etwa mit diesem Versuch von mir überein:


Quelle: http://www.traderboersenboard.de/sho...463#post262463

Das DAX-Kursziel von 6340 könnte zu diesem EW-Count passen:


Quelle: http://www.traderboersenboard.de/sho...893#post261893

[Benjamin]

Auszug aus einem Artikel der FAZ, siehe http://www.faz.net/s/Rub09A305833E12...~Scontent.html

Ein weiterer Punkt sind die hohen und vor allem auch rasch zunehmenden Geldmengen . Alleine im September beschleunigte sich der Zuwachs der für die Geldpolitik der EZB wichtigen Geldmenge M3 saisonbereinigt auf eine Jahresrate von 8,5 Prozent nach 8,2 Prozent im August. Da das Phänomen nicht nur auf Europa beschränkt ist, nimmt die internationale Liquidität weiterhin stärker zu als das Wirtschaftswachstum. Das muß früher oder später zu inflationären Problemen führen. Auf dieser Basis dürfte es kaum realistisch sein, mittel- und längerfristig von tiefen Zinsen auszugehen. Mit entsprechenden Konsequenzen für die Finanzmärkte.
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Diese Liquidität geht zunächst (auch) in die Aktienmärkte - und führt dort vermutlich zu einer Übertreibung bzw. Blase. Die Geschichte kippt, wenn der Markt irgendwann diese immer weiter auseinander gehende Schere zwischen sinkendem Wachstum einerseits und steigenden Börsenkursen andererseits nicht mehr plausibel findet.

Nur wann genau wird das sein?

Ich hörte kürzlich die Aussage eines Bullen, der meinte, es werde quasi "ewig" so weiter raufgehen, weil es immer auf der Welt irgend eine große Wachstumslokomotive geben werde: Sei es China oder Indien oder andere Schwellenländergruppen oder die USA oder Euroland. Die Schwäche des einen würde durch die Stärke des anderen kompensiert. Daher drohe keine Gefahr für die Weltbörsen - und wir würden folglich noch ganz phantastische Kurse sehen.

Wenn die Leute versuchen, normal-plausible Konzepte vom Tisch zu wischen mit derartigen Visionen, dann ist oft Gefahr nicht weit.
Schaun' mer mal....

[Starlight]

Eine Flut von Quartalszahlen dürfte heute Bewegung in die deutschen Blue-Chips bringen. Bereits vorbörslich haben mit BASF, Altana und MAN bereits drei DAX-Titel ihre Geschäftszahlen für das dritte Quartal veröffentlicht. Das Zahlenwerk sei insgesamt "überzeugend", ist der Tenor im Markt. Der DAX dürfte sich jedoch in der Eröffnung nach unten orientieren. Grund sind die Kursverluste am Vortag im späten Handel an Wall Street nach schwachen Konjunkturzahlen. Gegen 8.13 Uhr wird der DAX mit 6.269 Punkten indiziert. Das sind 24 Punkte niedriger als zum Xetra-Schluss am Mittwoch. Damit stünden die Signale auf eine Konsolidierung zwischen 6.200 und 6.300 Punkten.

Neben US-Konjunkturdaten zu Produktion, Arbeitsmarkt und Industrieaufträgen am nachmittag steht am Berichtstag die Ratssitzung der Europäischen Zentralbank im Mittelpunkt. Die meisten Beobachter gehen davon aus, dass die Notenbanker das aktuelle Zinsniveau von 3,25% bestätigen werden. In der anschließenden Pressekonferenz dürften die Märkte aber auf eine Zinserhöhung im Dezember vorbereiten werden.

Quelle: FAZ

[OMI]

Die Vorbörse sieht schon wieder gefestigt aus - auch wenn es mein Dax-Tipp gerne hätte - aber anscheinend will der Markt noch nicht nach unten - überkaufte Lage hin oder her.

[OMI]

Dax 30 - KW 44/45
10:13 01.11.06

Sehr geehrte Damen und Herren, anbei erhalten Sie unsere technische Anlalyse zum Dax 30 für die KW 44/45 von heute, Mittwoch, den 01. November 2006: Zum Zeitpunkt der Analyse vom 25. Oktober bewegte sich der Dax weiterhin in seinem mittelfristigen Aufwärtstrend. Zu diesem Zeitpunkt konnte der Index, unterstützt von sehr positiven Signalen der kurz- und mittelfristigen technischen Indikatoren fast täglich neue Jahreshochs erklimmen. In der Folge legte der Dax noch etwas zu, bevor er an Kraft verlor und in den vergangenen Tagen eher seitwärts tendierte. Die technischen Indikatoren haben sich seit der letzten Analyse etwas eingetrübt. Die mittelfristigen Trendindikatoren MACD und Momentum bescheinigen dem Index einen hohen Überhang an Aufwärtspotential und dynamik. Jedoch verlaufen die Kurven sehr flach und deuten zum gegenwärtigen Zeitpunkt einen leichten Abbau des Überhangs an. Die kürzerfristigen Overbought/Oversold Indikatoren sind von ihrem hohen Niveau zurückgekommen und bewegen sich an der Grenze zwischen neutralem und überkauftem Bereich, wobei die Stochastiks die Aufnahme einer Abwärtsbewegungsdynamik andeuten. Die Volatilität liegt bei 55,73 (56,83) Punkten, was einer niedrigen statistisch maximalen Tagesrange von 0,89 (0,91) Prozent entspricht.

Seitwärts
Auf Sicht der kommenden fünf Handelstage erwarten wir auf Grund der abgeschwächten kurzfristigen Overbought/Oversold Indikatoren mit einer Seitwärtsbewegung beim Dax. Seit Mitte Juli befindet sich der Dax in einem Aufwärtstrend. Sowohl das Chartbild als auch die mittelfristigen Trendindikatoren sprechen für eine weitere Aufwärtsbewegung bis Ende des Jahres. Auf dem Weg dahin braucht der Index jedoch hin und wieder Verschnaufpausen. Eine solche Pause macht der Dax seit einigen Tagen. Am wahrscheinlichsten ist eine Fortsetzung der Seitwärtsbewegung, da die kurzfristigen technischen Indikatoren sich zwar abgeschwächt haben, jedoch kein negatives Bild zeichnen (RSI mit 71,95 Prozent leicht im Überkauft-Bereich, die Stochastiks mit 77,14 Prozent leicht darunter). Dabei ist es möglich, dass der Dax die untere Begrenzungslinie des mittelfristigen Aufwärtstrends testet (aktuell bei 6.189 Punkten, täglich steigend). Ein solcher Test des Aufwärtstrends mit einer anschließenden Aufwärtsbewegung wäre sehr positiv für den weiteren Verlauf des Index, da der Aufwärtstrend noch mal bestätigt werden würde. Wenn die Begrenzungslinie des Aufwärtstrends von oben nach unten durchbrochen werden würde, läge die nächste leichte Unterstützung bei 6.109 Punkten. Ein solches Szenario ist für die nächsten Tage jedoch eher unwahrscheinlich. Das Chartbild und die technischen Indikatoren sprechen für eine seitwärtsgerichtete Bewegung des Dax.

T.Koch - SEB
Quelle: stock-world

[OMI]

Und da hat der Dax doch gegen MIttag wieder das Minus vom Morgen komplett wettgemacht. Aktuell bei rund 6290 Punkten.

[OMI]

Aber nun gehts doch endlich bergab!


http://www.n-tv.de/wirtschaft/marktb...cle196980.html

[OMI]

Und es blieb bis zum Abend bei einem Verlust von rund 1%.
Das schadet wahrlich nicht, die Korrektur könnte durchaus noch kräftiger ausfallen.

[OMI]

Leichte Gewinne am Morgen

[OMI]

Baldige Rezension in den USA?

[Benjamin]

Ich kann mir gut vorstellen, dass wir in dieser Analyse (nicht von mir) gerade in jener blauen iv sind. Die Rally wäre damit noch nicht zu Ende, sondern erwartet noch den (finalen?) Schub zum Blow-Out hin zur 5. Der Analyst weist mit seinen 2 alternativen Standorten der 4 mit Recht darauf hin, dass es Varianten gibt, die noch höhere und zeitlich spätere Kursziele haben; die hier eingetragene 5 muss also noch nicht das finale Top bedeuten, aber sie kann es bedeuten.




Ich habe mich immer gefragt, wie denn die Bullen die schlechten Zahlen beim ZEW-Indikator so völlig ignorieren können.

Außerdem, wie um alles in der Welt erklären sich die Bullen denn diese ewig lange Seitwärtsphase bei EUR/USD anders als eine Art Spannungsaufbau für einen sehr dynamischen Ausbruch??? Die zeitliche Länge dieses Rangegedaddels ist völlig ungewöhnlich. Für mich deutet der Devisenmarkt an, dass da "demnächst" ein Ausbruch kommt. Nach weithin dominierender "Fundamentalomeinung" kann der nur nach oben losgehen, also ein abwertender Dollar, ein aufwertender Euro; charttechnisch bin ich mir da leider gar nicht sicher, jedenfalls kann ich einen dynamischen Kursabfall bei EUR/USD als 3. (finale) Welle eines Korrekturmusters nicht ausschließen. In dem Falle hätten sich die "Fundamentalomeinung" um eine Unterwelle im Timing geirrt - der im Grunde von allen Marktteilnehmern erwartete Anstieg käme erst viel später.

EURO BUND FUTURE 03/2007
EURO / US Dollar



Zuletzt: Der Rentenmarkt preist eine Wachstumsdämpfung ein:
Emissionsrenditen öffentlich-rechtlicher Daueremittenten, vom 07.04.1900, Reuters-Kennzeichen: DGZF, Stand 03.11.2006:

Zeitraum 30.01.2003 bis 03.11.2006:

Zeitraum 30.01.2005 bis 03.11.2006:

Bund Future, 2 Jahre:


Der Bund-Future läuft imo kurzfristig noch einmal hoch auf ca. 118,5, also in die Range der letzten Highs - die er nicht überwinden können wird. Dieser Zeitpunkt könnte imho gut zeitlich übereinstimmen mit einem Top beim DAX.

Danach dann mittelfristig beim Bund-Future abwärts Richtung 114, vermutlich sogar noch deutlich tiefer (!), bevor das Wellenmuster abgeschlossen sein wird, das im Herbst 2005 begann... Das würde steigende Renditen bei den Anleihen bedeuten, will sagen: Zinssteigerungen werden ab dann möglicherweise/voraussichtlich eingepreist werden.

Sorry, DAX 8000 habe ich nicht auf dem Zettel.....